投连险与基金有什么区别？

　　很多时候，我们会听到“买基金送保险“投连险是基金中的基金”类似的说法，对专业人士而言，是没有什么别扭之处的，然而，对于金融知识欠缺的投资者而言，便成了一个很难走出的误区。因此，有必要将投连险和基金之间的区别加以说明。

　　1、投连险与基金性质不同

　　投连险是一种将投资功能复合在保险之上的险种，其本质仍是保险，目前市场上销售的投连险一般针对被保险人意外、身故和残疾进行赔付。

　　所以，消费者交付的保费按照保险合同分为两个部分：一部分进入保险账户，给予客户寿险保障；另一部分进入投资账户，按照约定的管理费委托给保险公司进行投资运作，客户通过投资账户净值增长实现收益。而基金则是一种纯粹的投资产品，消费者通过购买基金份额把钱交给基金管理公司进行投资管理，通过基金净值增长实现收益。消费者付出的资金在扣除少量手续费后完全用于投资。

　　2、投连险与基金风险不同

　　两者都是投资于资本市场，收益情况必定会根据市场波动而发生变动，所以都存在亏损的风险，不保底也是投连险区别于其他具有增值功能险种的最大特点。

　　但是，投连险毕竟是保险，其风险主要在于投资账户，即使投资账户价格下跌也不会影响到保险保障部分。

　　3、投连险与基金销售主体、渠道不同

　　基金通过券商和银行渠道发售，不存在个人销售者，其主体实际是基金公司。投连险是保险公司产品，既有银行发售，也有代理人销售。

　　多数保险公司选择银保渠道销售投连险，主要看重银行的信誉。

　　为了改善投连险销售人员素质，规范市场，保监会在上海推出了保险营销人员分类考试试点，销售万能险和投连险人员将参加专门考试。

　　4、投连险与基金资金运作者不同

　　基金资金由基金管理公司负责运作，而投连险投资账户中的资金由保险公司委托资产管理公司运作。

　　郝演苏认为，由于基金管理公司是专业投资机构，所以其投资团队实力相对较强。而保险公司主业是保险，在投资方面很难与基金管理公司相比。

　　两者资金运作主要是在投资理念上存在差异。基金管理公司负责投资，主要追求高收益率，尤其是股票型基金以获利为最大目标。但是负责保险资金的资产管理公司必须对所有资金进行管理，“长期”和“稳健”是运作原则。然而投连险产品中通常设有激进型账户，在运作这些账户时也会采取一些激进方式，表现为主要投资资本市场。

　　5、投连险与基金买卖价格不同

　　投连险账户价值通常有两个，即买入价和卖出价。购买时，计入投资账户的资金按照买入价折算成投资单位份数，抛出时则按卖出价计算。

　　从目前市场上销售的产品来看，投连险买入卖出价之间存在大约5%的差额，同一天买入价高于卖出价，但也有保险公司采取相同买入卖出价。根据保监会公布的最新精算办法，这个差额将在10月1日后被限定在2%以内。

　　6、投连险与基金信息披露程度不同

　　与基金每日公布净值不同，投连险账户价值公布周期较长，3日至10日不等，完全按照保险公司约定。每个基金产品的重仓金融产品都可以查询，但保险公司具体资金运用情况则不公布，也就是说，投资者不知道保险公司把钱投资于哪些产品。

　　所以，有投资知识且想掌握主动权的人不适合选择投连险。

　　7、投连险与基金买卖方式不同

　　买卖基金比较方便，投资者可以在银行或证券公司开立账户，直接购买，并且购买后可以很方便地赎回，赎回资金将在一周左右时间到账，到账后投资者可以灵活运用。

　　购买投连险需要与保险公司签订合同，约定投资期限，一般以5年和10年居多。如果投保人希望改变投资策略，可以领取部分投资账户资金，但有比例限制，并且要支付领取费用。如果投保人想提前把钱全部取回来，只能退保，则要承受退保费用以及初始收取的各项费用损失。

　　8、投连险与基金挑选标准不同

　　选购基金需要一定专业知识，不仅要挑选基金公司，还要看基金种类，是股票型还是债券型，有的投资者还会考虑基金经理业绩。另外，基金价格变动也直接关系到投资者的决策。

　　而目前市场上的投连险在保障功能、给付方式、金额等方面都大同小异，而且保险公司往往采用“大包大揽”的投资策略，根本不需要投资者自己进行分析，所以消费者主要选公司，大品牌、信誉好、资金运作能力强是主要考虑标准。